Las interrupciones agudas de envíos en tres rutas principales de transporte están dificultando severamente las cadenas de suministro de materias primas e incrementando significativamente tanto los precios como los tiempos de entrega en los mercados clave, según fuentes citadas por Fastmarkets. El Estrecho de Ormuz, el Mar Rojo y el Mar Negro se han convertido en puntos de conflicto para crisis logísticas que están reformando los patrones comerciales de metales, minerales y productos agrícolas. Las exportaciones de carga seca a granel por vía marítima cargadas al oeste del Estrecho de Ormuz se desplomaron un 87,5 por ciento interanual a 5,8 millones de toneladas en todos los tipos de carga seca durante las 22 semanas posteriores al inicio de las hostilidades entre Irán y Estados Unidos el 28 de febrero, según investigación de URSA Shipbrokers utilizando datos de seguimiento de buques de AXSMarine.
El estrecho es un canal de exportación crítico para piedra caliza, fertilizantes y materias primas de fertilizantes como urea y azufre. Sin embargo, URSA advirtió que los datos deben tratarse con cuidado, citando interferencias GPS, suplantación AIS y buques sin señal como factores que potencialmente limitan la precisión de los datos de seguimiento de buques. Del 21 de julio al 29 de julio, hubo solo 21 tránsitos de buques graneleros a través del Estrecho de Ormuz, comprendiendo 14 salidas y 7 entradas, según la firma de inteligencia comercial Kpler.
A pesar de la caída pronunciada en los volúmenes rastreados, una fuente comercial activa en la región indicó que los cargamentos secos de granel comerciales seguían moviéndose a través del estrecho de manera selectiva, con esfuerzo de aplicación incompleto por ambos lados. Los cargamentos que lograron moverse incluyeron volúmenes de mineral de hierro iraní, junto con yeso y fertilizantes de otros países en la región, según una fuente de corredor de barcos. La situación se complica aún más por los ataques de militantes Houthi contra buques en el estrecho de Bab al-Mandeb del Mar Rojo.
Las soluciones alternativas como exportar productos de acero o materias primas a puertos occidentales del Mar Rojo de Arabia Saudita como Jeddah, Rabigh o Yanbu y transportar por camión a través del país se han vuelto costosas e inseguras. Para buques que rutean cargamento desde puertos del Mar Rojo hacia el este, el único paso seguro es a través del Canal de Suez hacia el norte y alrededor del Cabo de Buena Esperanza, lo que puede añadir otro mes a los tiempos de envío para destinos como Taiwan, según Neil Quilliam, especialista en políticas del tanque de ideas británico Chatham House. Los ataques rusos cada vez más intensos contra puertos ucranianos en el Mar Negro han creado problemas adicionales de disponibilidad de buques.
La tarifa de flete para rutas Panamax Rusia-Arabia Saudita se evaluó en 49 dólares por tonelada el miércoles, up de 37 dólares por tonelada hace dos meses. Los exportadores de chatarra británicos enfrentan un aumento de 500 dólares por contenedor de 20 pies en navegaciones de agosto a India y Pakistán. Las tarifas de flete en rutas abiertas han aumentado tan dramáticamente que algunos participantes del mercado están comprando buques en lugar de salir del comercio.
Estas interrupciones de envío han impactado directamente los mercados de materias primas. Arabia Saudita produjo 321.162 toneladas de hierro reducido directo (DRI) en junio de 2026, representando una disminución mensual del 9,8 por ciento y una disminución interanual del 46,3 por ciento desde 598.097 toneladas en junio de 2025, según la Asociación Mundial del Acero. Pocos buques que transportan pellets de reducción directa han podido entrar en los Estados del Golfo, afectando la producción de DRI, una materia prima clave para acerías.
La mayoría de las plantas DRI están operando al 30-40 por ciento de capacidad, según fuentes. Con materias primas para la siderurgia primaria en corto suministro, la demanda de chatarra de acero ha aumentado. El índice de precios semanales de Fastmarkets para el índice de chatarra de acero HMS 1&2, compuesto doméstico, entregado en Arabia Saudita, fue de 1.810,59 riyales (476 dólares) por tonelada el martes, up de 1.808,46 riyales por tonelada el 21 de julio, e alcanzando un nuevo máximo histórico.
El proveedor de pellets ucraniano Ferrexpo declaró el martes que no espera poder cargar buques adicionales a través de la ruta de exportación del Mar Negro en el futuro previsible debido a continuos ataques de drones y misiles. La Planta Minera y de Procesamiento del Sur, un complejo importante de minería de hierro en Kryvyi Rih, Ucrania, copropiedad de Metinvest, fue forzada a suspender temporalmente las operaciones, con varios cargamentos de mineral de hierro destinados a exportación acumulándose en puertos y almacenamiento. Las exportaciones de mineral de hierro de Irán también reportadamente se han detenido desde abril.
Los graneleros han demostrado ser más resistentes que los buques de contenedores, según fuentes. Con envíos de granel, los comerciantes tienen más control a través de fletes de buques completos y pueden negociar términos. Las navieras de contenedores retienen el derecho de desviar cargamento a puertos alternativos, dejando a los comerciantes para arreglar la recogida en tierra y el transporte terrestre adicional.
Una excepción a la interrupción más amplia ha sido las exportaciones continuas de productos agrícolas de Brasil a Irán. Los datos aduanales brasileños mostraron que Brasil exportó 1,46 millones de toneladas de maíz de enero a junio a Irán, versus 2,3 millones de toneladas un año antes. Los envíos de soja fueron menos interrumpidos, con exportaciones brasileñas a Irán alcanzando 1,17 millones de toneladas en la primera mitad del año, versus 1,2 millones de toneladas un año antes.
Los participantes del mercado enfrentan considerable incertidumbre en el futuro. Los tiempos de navegación desde Irán a China son aproximadamente 25 días, según una fuente comercial, que señaló que las condiciones habían sido manejables a través de la primera fase de interrupción pero eran menos predecibles conforme el estrecho enfrentaba nuevos cierres.
Fuente: fastmarkets.com