Im August 2026 berichten Branchenquellen, dass Ajinomoto, der globale Marktführer bei ABF-Filmen, seine Kunden auf dem chinesischen Festland offiziell von einer Kürzung der ABF-Filmlieferungen um 30 Prozent benachrichtigt hat. Diese Ankündigung hat erhebliche Aufmerksamkeit im inländischen IC-Substrat- und High-End-Computing-Chip-Verpackungssektor ausgelöst. Ajinomoto kontrolliert über 95 Prozent des globalen Marktanteils für ABF-Filme.
ABF-Film, kurz für Ajinomoto Build-up Film, stellt ein kritisches Isoliermaterial für IC-Substrate dar, das in High-End-CPUs, GPUs, FPGAs, ASICs und anderen fortschrittlichen Chip-Anwendungen verwendet wird. Die Materialkosten für ABF-Film machen etwa 30 Prozent der Gesamtsubstratkosten aus. Das Material stammt aus Forschungen zu Nebenprodukten der MSG-Produktion von Ajinomoto in den 1990er Jahren.
Es wurde durch die Zusammenarbeit mit Intel 1996 zur Industriereife gebracht und erreichte 1999 den Produktionsstatus. Über drei Jahrzehnte hat das Unternehmen durch umfangreichen Patentschutz und ein langfristiges Lieferkettenqualifizierungssystem erhebliche Branchenhindernisse errichtet und eine quasi monopolistische Marktstruktur bewahrt. Nach aktuellen Daten überschritt Ajinomotos monatliche Produktionskapazität für ABF-Filme im zweiten Quartal 2026 zwei Millionen Quadratmeter, wobei die Betriebe mit voller Kapazität liefen.
Die Expansionspläne des Unternehmens werden erst 2028 beginnen, wobei die dritte Produktionsanlage voraussichtlich erst 2032 in Betrieb genommen wird. Dies schafft einen erheblichen Kapazitätsengpass mittelfristig bis langfristig. Angesichts des explosiven Wachstums der globalen AI-Rechenleistungsnachfrage und der Kapazitätsbeschränkungen hat Ajinomoto die Versorgung des japanischen Inlandsmarktes und überseischer Stammkunden priorisiert, während die Zuteilungen für das chinesische Festland gekürzt wurden.
Branchenprognosen deuten darauf hin, dass die globale Angebots-Nachfrage-Lücke für ABF-Substrate in der zweiten Hälfte 2026 zehn Prozent erreichen wird, sich 2027 auf 21 Prozent ausweitet und 2028 auf 42 Prozent klettert. Morgan Stanley aktualisierte kürzlich seinen Branchenausblick und erhöhte die Prognose für die globale High-End-ABF-Substrat-Angebots-Nachfrage-Lücke 2030 von 15 Prozent auf 22 Prozent. Die Angebotsverknappung erzeugt Doppelbelastungen bei Preisgestaltung und Lieferzeiten.
Marktquellen deuten darauf hin, dass sich ABF-Film-Lieferketten über sechs Monate hinaus verlängert haben. Ajinomoto benachrichtigte Kunden gleichzeitig, dass ein neues Preissystem im dritten Quartal 2026 in Kraft tritt, wobei maximale Produktpreiserhöhungen bis zu 30 Prozent erreichen. Das chinesische Festland aufrechterhalt derzeit eine ABF-Film-Selbstversorgungsquote unter fünf Prozent.
Führende inländische IC-Substrathersteller wie Shennan Circuits, Xingsen Technology und Shenghong Electronic sind stark von importiertem Ajinomoto-Material abhängig. Die 30-prozentige Lieferkürzung setzt diese Unternehmen direkten Risiken von Rohstoffmangel aus und schränkt ihre Produktionskapazität für High-End-ABF-Substrate ein. Steigende Rohstoffkosten kombiniert mit unzureichendem Angebot erhöhen die Ausgaben für vor- und nachgelagerte Unternehmen, drücken die Gewinnmargen und verlangsamen indirekt das Tempo der inländischen High-End-Computing-Chip-Verpackungsentwicklung.
Die Versorgungskrise hat gleichzeitig Chancen für inländische Materialsubstitution geschaffen. Mehrere chinesische Materialienhersteller machen Fortschritte bei Forschung, Entwicklung und Validierung von Build-up-Filmen, die an ABF-Filmen gemessen werden. Huazheng New Materials macht Fortschritte bei Forschung und Massenproduktion von CBF-Filmen, Lianhua Holding entwickelt NBF-Filme, Hongchang Electronics entwickelt GBF-Filme und Shengyi Technology verfolgt ABF-ähnliche Materialien.
Branchenexperten räumen jedoch ein, dass inländische Materialien noch langfristige Zuverlässigkeitszertifizierungen durch nachgelagerte Substrathersteller und Verpackungsunternehmen durchlaufen müssen. Ein umfassender großflächiger Austausch wird zusätzliche Zeit erfordern. Branchenanalysten erwarten, dass inländische Substrathersteller die Rohstoffversorgungskrise kurzfristig durch optimierte Bestellstrukturen und diversifizierte Beschaffungskanäle bewältigen können.
Mittelfristig bis langfristig sollten Lieferkettenicherheitsbedenken Forschungsinvestitionen, Produktionslinienbau und nachgelagerte Validierungsbemühungen für inländische Build-up-Isoliermaterialien beschleunigen. Die Verschiebung der ABF-Filmversorgungsmuster wird inländische Substrathersteller wahrscheinlich zu beschleunigten Durchbrüchen bei kritischen vorgelagerten Halbleiterverpackungsmaterialien zwingen und die Abhängigkeit von einzelnen ausländischen Herstellern verringern.
Quelle: news.chemnet.com