Les aimants permanents représentent des produits stratégiques essentiels pour la production de moteurs électriques, de turbines éoliennes et de composants électroniques, grâce à leur capacité à générer un champ magnétique stable permettant une plus grande efficacité et une densité de puissance accrue. Selon l'IEA, ils constituent l'application avec la croissance la plus rapide et la plus importante stratégiquement des terres rares, représentant environ 95% de la consommation totale de terres rares en valeur. L'offre d'aimants permanents est hautement concentrée au niveau géographique.
La Chine maintient une position dominante sur le marché, qui lui a permis d'utiliser ces produits comme instrument de pression géopolitique et commerciale. Les premières restrictions ont été introduites en avril 2025 dans le contexte de la guerre commerciale avec les États-Unis par le biais d'un système de licences d'exportation. Les contrôles ont été ultérieurement élargis en octobre 2025, mais la nouvelle extension a été suspendue en novembre de la même année dans le cadre de l'accord commercial conclu entre la Chine et les États-Unis.
En juillet 2026, la Chine a à nouveau utilisé les contrôles aux exportations comme instrument de pression, en interdisant à ses opérateurs d'exporter des biens à double usage, y compris les aimants permanents en terres rares, vers 14 entreprises européennes, en réponse au 21e paquet de sanctions de l'UE contre la Russie, qui a également touché certaines entreprises chinoises. Du point de vue commercial, les données relatives à 2025 montrent la prédominance de la Chine dans l'approvisionnement d'aimants permanents à la fois vers le marché européen et mondial. La Chine a exporté 31 000 tonnes d'aimants permanents vers l'Europe et 73 400 tonnes vers les pays non membres de l'UE, représentant à elle seule plus de 70% de l'offre européenne et environ 63% de l'offre destinée aux marchés non membres de l'UE.
Le Japon est le deuxième exportateur mondial avec environ 11 000 tonnes d'aimants permanents exportées, un volume presque dix fois inférieur à celui de la Chine. L'Allemagne est le deuxième plus grand fournisseur du marché européen, avec 3 600 tonnes d'aimants permanents exportées vers l'UE, soit un peu plus d'un dixième des exportations chinoises vers le marché européen. Sous l'angle des prix, depuis le début de 2026, les prix FOB en euros pour les exportations chinoises d'aimants permanents ont augmenté de plus de 20% par rapport aux niveaux de janvier 2026.
L'augmentation des prix chinois, qui constituent un benchmark international pour les prix des aimants permanents, s'est progressivement reflétée également sur le marché européen. Entre janvier et septembre 2026, les prix européens des aimants permanents exprimés en euros ont augmenté de plus de 12%. Les nouvelles restrictions introduites par la Chine sur les exportations d'aimants permanents en terres rares vers certaines entreprises européennes pourraient intensifier davantage les pressions à la hausse sur les prix du marché européen dans les mois à venir.
Si ces restrictions devaient se prolonger dans le temps, la disponibilité d'aimants permanents sur le marché européen pourrait diminuer significativement, augmentant la pression sur les prix et accélérant encore leur croissance. Étant donné la forte dépendance de l'UE aux importations d'aimants permanents, un blocage des exportations chinoises pourrait générer une pénurie significative d'offre sur le marché européen, avec d'éventuelles répercussions sur la disponibilité et les prix.
Source: pricepedia.it